Ногдол ашиг тооцох 3 арга

Агуулгын хүснэгт:

Ногдол ашиг тооцох 3 арга
Ногдол ашиг тооцох 3 арга

Видео: Ногдол ашиг тооцох 3 арга

Видео: Ногдол ашиг тооцох 3 арга
Видео: Зээлийн хэмжээ тооцох Zeeliin hemjee tootsoh 2024, Гуравдугаар сар
Anonim

Компани мөнгө олохдоо ихэвчлэн хоёр ерөнхий сонголттой байдаг. Нэг талаас, энэ мөнгөө өөрийн үйл ажиллагаагаа өргөжүүлэх, шинэ тоног төхөөрөмж худалдан авах гэх мэтээр компанид дахин хөрөнгө оруулах боломжтой. (Ийм байдлаар зарцуулсан мөнгийг "хуримтлагдсан ашиг" гэж нэрлэдэг.) Эсвэл ашгаа хөрөнгө оруулагчдад төлөхөд ашиглаж болно. Хөрөнгө оруулагчдад ингэж төлсөн мөнгийг "ногдол ашиг" гэж нэрлэдэг. Хувьцаа эзэмшигчийн компанид ногдол ашгийг тооцох нь ерөнхийдөө хялбар байдаг; зүгээр л Нэг хувьцаанд ногдох ногдол ашгийг (эсвэл "DPS") эзэмшдэг хувьцааныхаа тоогоор үржүүлэх. DPS -ийг нэг хувьцааны үнэд хувааж "ногдол ашгийн өгөөж" (таны хувьцааны эзэмшилд ногдол ашиг өгөх хувь хэмжээ) -ийг тодорхойлох боломжтой.

Алхам

Ногдол ашгийн тооцоолуур

Image
Image

Ногдол ашгийн тооцоолуур

2 -ийн 1 -р арга: DPS -ээс нийт ногдол ашиг олох

Ногдол ашиг тооцох 1 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 1 -р алхам

Алхам 1. Хэдэн хувьцаа эзэмшиж байгаагаа тодорхойл

Хэрэв та компанийн хэдэн хувьцааг эзэмшиж байгаагаа мэдэхгүй байгаа бол олж мэдээрэй. Та энэ мэдээллийг брокер эсвэл хөрөнгө оруулалтын агентлагтайгаа холбоо барьж эсвэл компанийн хөрөнгө оруулагчдад ихэвчлэн имэйл эсвэл имэйлээр илгээдэг тогтмол мэдэгдлийг шалгах замаар олж авах боломжтой.

Ногдол ашиг тооцох 2 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 2 -р алхам

Алхам 2. Компанийн нэг хувьцаанд ногдох ногдол ашгийг тодорхойлох

Хувьцааны ногдол ашиг (эсвэл "DPS") -ийн үнэ цэнийг олох. Энэ нь хөрөнгө оруулагчдын эзэмшиж буй компанийн хувьцаа тус бүрт ногдол ашгийн мөнгөн дүнг илэрхийлнэ. Тодорхой хугацааны туршид DPS -ийг томъёог ашиглан тооцоолж болно DPS = (D - SD)/S энд D = тогтмол ногдол ашиг хэлбэрээр төлсөн мөнгөний хэмжээ, SD = тусгай, нэг удаагийн ногдол ашиг, S = хөрөнгө оруулагчдын эзэмшдэг компанийн хувьцааны нийт тоо.

  • Энэ тооцоог хийхийн тулд та ихэвчлэн компанийн мөнгөн гүйлгээний тайланд D ба SD -ийг, балансад S -ийг олж болно.
  • Компанийн ногдол ашиг төлөлтийн хувь хэмжээ цаг хугацааны явцад өөрчлөгдөж болохыг анхаарна уу. Тиймээс, хэрэв та ирээдүйд ногдох ногдол ашгийн хэмжээг ашиглан ирээдүйд төлөх мөнгөө тооцоолж байгаа бол таны тооцоолол үнэн зөв биш байж магадгүй юм.
Ногдол ашиг тооцох 3 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 3 -р алхам

Алхам 3. DPS -ийг хувьцааны тоогоор үржүүлэх

Та хамгийн сүүлд эзэмшиж буй компанийн хувьцаа, компанийн хувьцааны тоо хэмжээг мэдэх үед олох ногдол ашгийн хэмжээг ойролцоогоор олоход хялбар болно. D = DPS -ийг S -ээр үржүүлсэн томъёог ашиглаарай, энд D = таны ногдол ашиг, S = эзэмшдэг хувьцааны тоо. Компанийн өмнөх DPS -ийн утгыг ашиглаж байгаа тул ирээдүйн ногдол ашгийн төлбөрийн тооцоолол нь бодит тооноос арай өөр байж магадгүй гэдгийг санаарай.

Жишээлбэл, та өнгөрсөн онд нэг ногдол ашигт 0.75 доллар төлсөн компанийн 1000 ширхэг хувьцааг эзэмшдэг гэж бодъё. Тохирох утгыг дээрх томъёонд оруулснаар бид D = 0.75 -ийг 1, 000 = -аар үржүүлнэ $750. Өөрөөр хэлбэл, тус компани энэ жил өнгөрсөн жилийнхтэй ойролцоо хэмжээний ногдол ашиг төлсөн бол та ойролцоогоор 750 доллар олох болно.

Ногдол ашиг тооцох 4 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 4 -р алхам

Алхам 4. Эсвэл тооцоолуур ашиглана уу

Хэрэв та олон янзын хувьцааны ногдол ашгийг тооцож байгаа бол, эсвэл их хэмжээний мөнгөтэй харьцаж байгаа бол ногдол ашгаа олохын тулд шаардлагатай үндсэн үржүүлгийг хийх нь маш их хөдөлмөрлөх болно. Энэ тохиолдолд тооцоолуур ашиглах нь илүү хялбар болно. Та нийтлэлийн дээд хэсэгт байрлах үнэгүй тооцоолуур эсвэл ногдол ашгаа тооцоолох нарийн сонголтыг санал болгодог олон тооны онлайн ногдол ашгийн тооцоолуурыг ашиглахыг хүсч болно.

Бусад төрлийн тооцоолуур нь ижил төстэй хөрөнгө оруулалтын тооцоог хийхэд ашигтай байж болно. Жишээлбэл, энэ тооцоолуур нь компанийн нийт ногдол ашиг, таны хувьцааны тооноос DPS -ийг олохын тулд ухарч ажилладаг

Ногдол ашиг тооцох 5 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 5 -р алхам

Алхам 5. Ногдол ашгийн дахин хөрөнгө оруулалт хийхээ бүү мартаарай

Дээрх үйл явц нь эзэмшиж буй хувьцааны тоо тогтмол тоо хэмжээ бүхий харьцангуй энгийн тохиолдлуудад зориулагдсан болно. Гэсэн хэдий ч бодит амьдрал дээр хөрөнгө оруулагчид олсон ногдол ашгаа ашиглан "ногдол ашгийн дахин хөрөнгө оруулалт" гэж нэрлэгддэг процессоор илүү их хувьцаа худалдаж авдаг. Ингэснээр хөрөнгө оруулагч богино хугацаанд ногдол ашгийн төлбөрөө золиосолж, нэмэлт хувьцаа эзэмших замаар урт хугацааны ашиг олох боломжтой болно. Хэрэв та хөрөнгө оруулалтынхаа хүрээнд ногдол ашиг, дахин хөрөнгө оруулалтын хөтөлбөрийг зохион байгуулсан бол өөрийн эзэмшлийн хувьцааны шинэчилсэн тоог хадгалж, тооцоо үнэн зөв байх болно.

Жишээлбэл, та нэг хөрөнгө оруулалтаасаа жилд 100 долларын ногдол ашиг олдог бөгөөд энэ мөнгийг жил бүр нэмэлт хувьцаанд дахин оруулахаар тохиролцдог гэж бодъё. Хэрэв хувьцаа нь нэг хувьцаанд 10 доллараар арилжаалагдаж, жилийн үнэлгээ нь 1 доллар байх юм бол 100 доллар зарцуулснаар та дахиад арван хувьцаа, дахиад 10 доллар нэмж ногдол ашиг авч ирэх онд таны ногдол ашиг 110 доллар болно. Хувьцааны ханш хэвээрээ байгаа гэж үзвэл та дараа жил нь арван нэгэн хувьцаа худалдаж авах боломжтой бөгөөд үүний дараа жилийн дараа ойролцоогоор арван хоёр болно. Хувьцааны ханш тогтвортой хэвээр байгаа эсвэл өссөн гэж үзвэл энэхүү "нийлмэл" нөлөө нь таныг зөвшөөрсөн л бол үргэлжлэх болно. Хөрөнгө оруулалтын стратеги болох ногдол ашигт анхаарлаа төвлөрүүлэх нь зарим хүмүүсийг нэлээд чинээлэг болгосон боловч харамсалтай нь гайхалтай үр дүнд хүрэх баталгаа байхгүй байна

2 -ийн 2 -р арга: Ногдол ашгийн өгөөж олох

Ногдол ашиг тооцох 6 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 6 -р алхам

Алхам 1. Шинжилгээ хийж буй хувьцааныхаа үнийг тодорхойл

Заримдаа хөрөнгө оруулагчид хувьцааныхаа "ногдол ашгийг" тооцоолохыг хүсч байгаагаа хэлэхдээ тэдний хэлж буй зүйл бол "ногдол ашгийн өгөөж" юм. Ногдол ашгийн өгөөж нь хувьцааны ногдол ашиг хэлбэрээр танд өгөх хөрөнгө оруулалтын хувь хэмжээ юм. Ногдол ашгийн өгөөжийг хувьцааны "хүүгийн хүү" гэж ойлгож болно. Эхлэхийн тулд та дүн шинжилгээ хийж буй хувьцааны нэгж хувьцааны одоогийн үнийг олох хэрэгтэй.

  • Олон нийтэд арилжаалагддаг компаниудын хувьд (жишээлбэл Apple) хувьцааны хамгийн сүүлийн үнийг ямар ч томоохон хувьцааны индексийн вэбсайтаас (жишээлбэл, NASDAQ эсвэл S&P 500) шалгаж үзэх боломжтой.
  • Компанийн хувьцааны үнэ компанийн гүйцэтгэлээс хамаарч хэлбэлздэг гэдгийг санаарай. Тиймээс компанийн хувьцааны ногдол ашгийн өгөөжийг тооцоолохдоо хувьцааны үнэ гэнэт огцом хөдөлж магадгүй юм.
Ногдол ашиг тооцох 7 -р алхам
Ногдол ашиг тооцох 7 -р алхам

Алхам 2. Хувьцааны DPS -ийг тодорхойлох

Өөрийн эзэмшдэг хувьцааны хамгийн сүүлийн үеийн DPS үнэ цэнийг олох. Дахин хэлэхэд томъёо нь ийм байна DPS = (D - SD)/S энд D = тогтмол ногдол ашиг хэлбэрээр төлсөн мөнгөний хэмжээ, SD = тусгай, нэг удаагийн ногдол ашиг, S = бүх хөрөнгө оруулагчдын эзэмшдэг компанийн хувьцааны нийт тоо.

Дээр дурдсанчлан, та ихэвчлэн компанийн мөнгөн гүйлгээний тайлангаас D ба SD -ийг балансаас олж болно. Нэмэлт сануулга болгон компанийн DPS нь цаг хугацааны явцад хэлбэлздэг тул та хамгийн зөв үр дүнд хүрэхийн тулд сүүлийн үеийн хугацааг ашиглахыг хүсч байна

Ногдол ашиг тооцох алхам 8
Ногдол ашиг тооцох алхам 8

Алхам 3. DPS -ийг хувьцааны үнэд хуваах

Эцэст нь ногдол ашгийн өгөөжөө олохын тулд DPS -ийнхээ үнэ цэнийг хувьцааны үнэд хувааж (эсвэл өөрөөр хэлбэл томъёог ашиглана уу) DY = DPS/SP). Энэхүү энгийн харьцаа нь ногдол ашиг хэлбэрээр төлж буй мөнгөний хэмжээг хувьцааг эхлүүлэхийн тулд төлөх ёстой мөнгөний хэмжээтэй харьцуулдаг. Ногдол ашгийн өгөөж их байх тусам анхны хөрөнгө оруулалтаасаа илүү их мөнгө олох болно.

Жишээлбэл, та компанийн 50 ширхэг хувьцааг эзэмшдэг бөгөөд нэг ширхэг хувьцааг 20 доллараар худалдаж авсан гэж бодъё. Хэрэв сүүлийн үед компанийн DPS нь ойролцоогоор $ 1 байсан бол та өөрийн үнэ цэнийг DY = DPS/SP томъёогоор оруулснаар ногдол ашгийн өгөөжийг олох боломжтой; Тиймээс DY = 1/20 = 0.05 эсвэл 5%. Өөрөөр хэлбэл, та хичнээн их, бага хөрөнгө оруулалт хийснээс үл хамааран ногдол ашиг бүрийн 5% -ийг буцааж ногдол ашиг авах болно.

Ногдол ашиг тооцох Алхам 9
Ногдол ашиг тооцох Алхам 9

Алхам 4. Хөрөнгө оруулалтын боломжийг харьцуулахын тулд ногдол ашгийн өгөөжийг ашигла

Хөрөнгө оруулагчид ногдол ашгийн өгөөжийг ашиглан тодорхой хөрөнгө оруулалт хийх эсэхээ тодорхойлдог. Янз бүрийн өгөөж нь өөр өөр хөрөнгө оруулагчдыг татдаг. Жишээлбэл, тогтвортой, тогтмол орлогын эх үүсвэр хайж буй хөрөнгө оруулагч ногдол ашгийн өгөөж өндөртэй компанид хөрөнгө оруулах боломжтой. Эдгээр нь ихэвчлэн амжилттай, байгуулагдсан компаниуд юм. Нөгөөтэйгүүр, их хэмжээний төлбөр төлөх эрсдэлтэй эрсдэлд орох хүсэлтэй хөрөнгө оруулагч нь асар их өсөлтийн чадвартай залуу компанид хөрөнгө оруулж магадгүй юм. Ийм компаниуд ашгийнхаа ихэнх хэсгийг хуримтлагдсан ашиг хэлбэрээр хадгалдаг бөгөөд илүү сайн байгуулагдах хүртэл ногдол ашиг хэлбэрээр тийм их мөнгө төлдөггүй. Тиймээс хөрөнгө оруулахаар төлөвлөж буй компаниудын ногдол ашгийн өгөөжийг мэдэх нь хөрөнгө оруулалтын талаар ухаалаг, мэдээлэлтэй шийдвэр гаргахад тусална.

Жишээлбэл, өрсөлдөж буй хоёр компани хоёулаа нэг хувьцаанд 2 долларын ногдол ашиг хуваарилдаг гэж бодъё. Эхэндээ тэд хөрөнгө оруулалтын хувьд адил сайн боломж мэт санагдаж болох ч хэрэв нэг компанийн хувьцаа нэг хувьцаа нь 20 доллараар, нөгөө нь 100 доллараар арилжаалагдаж байгаа бол 20 долларын үнэтэй хувьцаа нь хамгийн сайн гэрээ юм.). 20 доллартай компанийн хувьцаа бүр танд жилийн анхны хөрөнгө оруулалтынхаа 2/20 буюу 10% -ийг олдог бол 100 долларын үнэтэй компанийн хувьцаа бүр анхны хөрөнгө оруулалтынхаа 2/100 буюу 2% -ийг л олох болно

Зөвлөмж

Тодорхой хөрөнгө оруулалтын талаар илүү их ногдол ашиг авахын тулд компанийн танилцуулгыг үзээрэй

Анхааруулга

  • Ногдол ашгийн өгөөжийг тооцоолохдоо ногдол ашиг тогтмол хэвээр байх болно гэсэн таамаглалыг агуулдаг. Таамаглал нь баталгаа биш юм.
  • Бүх хувьцаа, сан ногдол ашиг өгдөггүй. Зарим нь үндсэндээ өсөлтийн хувьцаа эсвэл өсөлтийн сан юм. Ийм тохиолдолд зарах үед хувьцааны үнийн өсөлтөөс хөрөнгө оруулалтын орлого орно. Зарим тохиолдолд тэмцэж буй компаниуд ашгаа хувьцаа эзэмшигчдэд төлөхөөс илүүтэйгээр компанид дахин оруулах боломжтой байдаг.

Зөвлөмж болгож буй: